Econometric Theory· 2026Q1
Zaman Eğilimli Doğrusal Olmayan Otoregresif Dağıtılmış Gecikme Modelleri için En Küçük Kareler Tahmini ve Çıkarımı
ESTIMATION AND INFERENCE OF NONLINEAR AUTOREGRESSIVE DISTRIBUTED LAG MODELS WITH TIME TREND BY ORDINARY LEAST SQUARES
- 0atıf
- Q1SCImago
- 2026yıl
Kısa özet
Sıradan En Küçük Kareler (OLS) tahmincisinin, zaman eğilimleri olan doğrusal olmayan otoregresif dağıtılmış gecikme (NARDL) modelleri için tutarlı olduğu gösterilmiştir.
Yapay zekâ ile başlık ve abstract'tan üretildi; tam metin okunmaz.
Ana noktalar
- OLS tahmincisi, durağan olmayan verilerde bile zaman eğilimleri olan NARDL modelleri için tutarlıdır.
- OLS tahmincisi asimptotik olarak karışık normal bir dağılım izler.
- NARDL parametrelerindeki asimetriler için standart Wald testi analiz edilir ve süper tutarlı bir tahminci ile iyileştirme önerilir.
- ABD GSYİH ve mali şok verilerine uygulanan analiz, vergi artış ve azalışlarının etkileri arasında uzun ve kısa vadeli simetrilerin istatistiksel kanıtlarını göstermektedir.
Yapay zekâ ile başlık ve abstract'tan üretildi; tam metin okunmaz.
Özet (abstract)
This study examines the large-sample behavior of an ordinary least squares (OLS) estimator within a correctly specified nonlinear autoregressive distributed lag (NARDL) model for nonstationary data. Although the OLS estimator suffers from an asymptotically singular matrix problem, it remains consistent for unknown model parameters and asymptotically follows a mixed normal distribution. Additionally, we examine the large-sample behavior of the standard Wald test, as defined by the OLS estimator, for asymmetries in long- and short-run NARDL parameters, and enhance this analysis with a super-consistent long-run parameter estimator. We then confirm the theory on the Wald test using Monte Carlo simulations. Finally, using U.S. GDP and exogenous fiscal shock data, we demonstrate the use of the OLS estimator and show statistical evidence of long- and short-run symmetries between the effects of tax increases and decreases on U.S. GDP.
Yazarların özeti; kaynağından alınmıştır. Econometric Theory, 2026 · DOI ↗
Ücretsiz hesapla devam et
Makaleye Sor ile bu makaleye günde 3 soru ücretsiz; makaleyi kaydet, kaynakçasını al, ilgi alanına göre her gün yeni özetler. Çıkarımlar Premium.
Web'de ücretsiz devam etGoogle ya da Apple hesabınla giriş; kart istemez. Bu makaleye geri dönersin.
Telefonda:
Alan: Genel Ekonomi, Ekonometri ve Finans
General Economics, Econometrics and FinanceEconomics, Econometrics and Finance